증권거래세란 무엇인가? 거래세율과 면세 종목 완전 정리

1. 증권거래세란? 주식 매도 시 발생하는 세금

 주식 투자를 하면서 '매도 시 세금이 부과된다'는 이야기를 들어본 적이 있을 것입니다. 이는 바로 ‘증권거래세’ 때문입니다. 증권거래세는 주식을 매수할 때가 아닌 매도할 때 부과되는 세금으로, 투자자가 수익을 실현하는 과정에서 국가가 부과하는 일종의 거래세입니다. 일반적인 소득세나 양도소득세와는 달리, 수익의 유무와 관계없이 매도한 주식 금액에 일정 비율로 과세된다는 점에서 주의가 필요합니다.

2. 증권거래세율: 코스피·코스닥·코넥스 시장별 세율 비교

증권거래세는 주식을 매도할 때 부과되는 세금으로, 시장에 따라 세율이 다르게 적용됩니다. 투자자가 매도 시 부담하는 이 세금은 종목과 거래소 구분에 따라 세율이 상이하므로 거래 전략 수립 시 중요한 고려 요소입니다. 2025년 기준 증권거래세율은 다음과 같습니다.

 

1. 코스피(KOSPI)

코스피는 대기업 주식이 상장된 유가증권시장입니다. 2025년부터 코스피 상장주식 매도 시 증권거래세는 폐지되고, 농어촌특별세 0.15%만 부과됩니다. 이는 거래세 구조를 간소화하고 자본시장 활성화를 도모하기 위한 조치입니다. 예를 들어 1,000만 원 매도 시 15,000원의 농특세가 징수됩니다.

 

2. 코스닥(KOSDAQ)

코스닥은 기술주 및 중소기업 중심의 시장입니다. 2025년부터는 코스닥 상장주식 매도 시 총 세율 0.15%가 적용되며, 이는 전액 증권거래세로 구성되고 농어촌특별세는 부과되지 않습니다. 과거에는 총 0.18%였으나, 세법 개정으로 본세가 인하되었습니다.

 

3. 코넥스(KONEX)

코넥스는 초기 벤처기업이 상장되는 플랫폼으로, 2025년에는 증권거래세 0.1%가 적용됩니다. 

 

4. K-OTC 및 비상장주식

K-OTC는 장외 비상장 주식이 거래되는 시장으로, 2025년 기준 증권거래세율은 0.15%입니다. 비상장주식 직접 거래의 경우에는 여전히 0.35%의 증권거래세가 부과됩니다. 모두 농특세는 적용되지 않습니다.

증권거래세 정리 표: 매도 시 세금 계산법 한눈에 보기 (2025년 기준)

시장 구분	증권거래세율	농어촌특별세율	총세율	예시 (매도금액 1,000만 원 기준)	비고
코스피	0.00%	0.15%	0.15%	150,000원	농특세만 부과
코스닥	0.15%	없음	0.15%	150,000원	농특세 없음
코넥스	0.10%	없음	0.10%	100,000원	세율 인하 적용
K-OTC	0.15%	없음	0.15%	150,000원	장외시장
비상장주식	0.35%	없음	0.35%	350,000원	직접 거래 기준

3. 면세 종목 완전 정리: 거래세 면제 대상 주식과 금융상품

 증권거래세는 대부분의 주식 거래에 부과되지만, 특정 요건을 충족할 경우 면세 혜택이 주어지기도 합니다. 다만, 일반 개인 투자자가 일상적으로 거래하는 ETF, 파생상품, K-OTC 등은 대부분 면세 대상이 아니며, 법적으로 규정된 기관 또는 조건을 충족하는 경우에 한해 증권거래세가 면제됩니다.

 

 예를 들어, 조세특례제한법 제117조는 창업투자회사, 신기술사업투자조합, 농식품투자조합, 한국벤처투자조합 등 특정 투자기관이 벤처기업, 중소기업 또는 코넥스 상장 초기 기업의 주식을 양도하는 경우에 한해 증권거래세를 면제하도록 규정하고 있습니다. 이는 개인 투자자에게 직접 적용되지 않으며, 벤처투자 활성화를 위한 제도적 장치입니다.

 반면 일반 개인이 거래하는 ETF(상장지수펀드), ELW(주식워런트증권), 파생상품(옵션 및 선물), K-OTC 및 비상장주식 거래 등은 조세특례제한법상 면세 항목으로 명시되어 있지 않기 때문에, 증권거래세가 정상적으로 부과됩니다. 다만, 한국거래소가 운영하는 KRX 파생시장 내 파생상품 거래는 증권거래세가 아닌 다른 과세 체계로 적용되는 경우가 있어 별도로 구분해 이해할 필요가 있습니다.

 따라서 일반 투자자가 실질적으로 거래세 면제를 받을 수 있는 경우는 제한적이며, 대부분의 매매에는 세금이 발생한다고 보는 것이 정확합니다. 면세 혜택을 누리기 위해서는 관련 법령에 명시된 기관 투자자 자격을 갖추거나, 간접 투자 방식으로 벤처 펀드 등에 참여하는 방식이 필요합니다.

 

 투자자는 증권거래세 면제 요건을 단순히 인터넷 정보에 의존하지 말고, 국세청 고시나 조세특례제한법 원문 등 신뢰할 수 있는 출처를 통해 확인하는 것이 중요합니다. 불확실한 정보에 따라 절세 전략을 수립할 경우, 예상치 못한 세금이 부과될 수 있으므로 주의가 필요합니다.

4. 증권거래세 이해는 현명한 투자 전략의 출발점

 증권거래세는 주식투자에서 반드시 고려해야 할 세금 요소 중 하나입니다. 시장마다 다른 세율 구조와 면세 대상 종목의 유무는 단순히 세금 납부를 넘어, 투자자 수익률에 직접적인 영향을 미칩니다. 특히 2025년부터 코스피 증권거래세 본세가 폐지되고 농특세만 부과되는 구조로 전환된 것은 국내 자본시장 활성화를 위한 중요한 정책 변화라 할 수 있습니다. 이러한 흐름은 단기적으로는 세금 부담을 줄여줄 수 있지만, 동시에 양도소득세 과세 강화, 금융소득 통합 과세 확대와 같은 장기적 변화와도 연결되므로, 투자자는 보다 장기적이고 전략적인 관점에서 세금 정책을 살펴봐야 합니다. 면세 대상 종목 등을 정확히 이해하고 활용하는 것 또한 절세 전략의 중요한 축이 될 수 있습니다. 따라서 단순히 수익률에만 집중하기보다, 거래세를 포함한 전체 세금 구조를 이해하고 투자 전략에 반영하는 자세가 필요합니다. 정확한 세법 정보와 시의적절한 전략 수립이야말로 성공적인 주식 투자로 가는 첫걸음입니다.